Анализ финансовой устойчивости предприятия

Показатели	На начало периода, тыс. руб.	На конец периода, тыс. руб.
1.Общая величина запасов и затрат Е^З
2. Собсбтвенный капитал С
3. Внеоборотные активы F
4. Долгосрочные кредиты и займы С_ДК
5. Краткосрочные кредиты и займы С_КК
6. Наличие собственных оборотных средств СОС
7. Функционирующий капитал ФК
8. Общая величина источников ВИ
9. Излишек или недостаток собственных оборотных средств Ф^C =СОС – Е^З
10. Излишек или недостаток функционирующего капитала Ф^Ф =ФК – Е^З
11. Излишек или недостаток общей величины источников Ф^О =ВИ – Е^З
12. Трехкомпонентный показатель S

К_об.СОС = СОС/мобильные активы.

_________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________

Оценка динамики финансовой устойчивости ____________________________ __________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________

Анализ ликвидности баланса

Ликвидность баланса определяется как степень покрытия обязательств предприятия его активами, срок превращения которых в денежную форму соответствует сроку погашения обязательств. Чем меньше требуется времени, чтобы данный актив обрел денежную форму, тем выше его ликвидность.

Анализ ликвидности баланса заключается в сравнении средств по активу с обязательствами по пассиву.

Средства актива группируют по степени ликвидности и располагают в порядке убывания скорости превращения в денежную форму.

Обозначение	Наименование	Состав групп
А1	Наиболее ликвидные активы	Денежные средства, краткосрочные финансовые вложения (стр. 250 + стр. 260)
А2	Быстрореализуемые активы	Дебиторская задолженность сроком погашения до 1 года (стр. 240)
А3	Медленно реализуемые активы	Запасы, НДС, дебиторская задолженность, сроком погашения более года, прочие активы ( стр. 210+220+230+270)
А4	Трудно реализуемые активы	Внеоборотные активы (стр. 190)

Пассивы баланса группируют по степени срочности их оплаты и располагают в порядке возрастания сроков погашения.

Обозначение	Наименование	Состав групп
П1	Наиболее срочные обязательства	Кредиторская задолженность, ссуды непогашенные в срок (ф№5) (стр. 620 баланса)
П2	Краткосрочные пассивы	Краткосрочные кредиты и займы, прочие пассивы (стр. 610+стр.660)
П3	Долгосрочные пассивы	Долгосрочные кредиты и займы и обязателсьва перед собой (стр.590+стр.630+стр.640+стр.650)
П4	Постоянные пассивы	Собственный капитал и резервы (стр. 490)

Для определения ликвидности баланса сопоставляют итоги приведенных групп по активу и пассиву.

Баланс считается ликвидным при следующих соотношениях:

А1≥П1; А2≥П2; А3≥П3; А4≤П4

Выполнение четвертого неравенства имеет глубокий экономический смысл: его выполнение означает, что выполнено условие минимальной финансовой устойчивости – предприятие имеет в наличии собственные оборотные средства.

Анализ ликвидности баланса это расчет платежных излишков или недостатков по каждой группе. Расчет оформляют таблицей.

Пример: Анализ ликвидности баланса

Актив	Пассив	Платежные излишки, недостатки (А-П)
Наименование групп	Н.пер т.р.	К.пер. т.р.	Наименование групп	Н.пер. т.р.	К.пер. т.р.	Н.п. т.р.	К.п. т.р.
А1			П1
А2			П2
А3			П3
А4			П4
Итог:			Итог:

Пользуясь ограниченной информацией – балансом можно рассчитать общий показатель ликвидности λ. Он позволяет сделать комплексную оценку ликвидности баланса и есть отношение суммы всех ликвидных средств предприятия к сумме всех платежных обязательств, при условии применения весовых коэффициентов. Весовые коэффициенты учитывают значимость активов и пассивов с точки зрения поступления средств и погашения обязательств. Общий показатель ликвидности (комплексная оценка ликвидности) отражает степень покрытия обязательств предприятия его активами.

λ = норма ≥1

где α – весовые коэффициенты, α₁=1, α₂=0,5, α₃=0,3

λ_н.п.

λ_к.п.Вывод:_________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________________