Тема 1. Грошовий обіг і грошові потоки

3.3.4.1.Розрахувати суму пакету векселів за форфейтинговою угодою, якщо в оплату за товар вартістю 50 000 грн. виписано 5 векселів з погашенням по кварталах за умов нарахування відсотків на залишок боргу. Ставка по форфейтинговому кредиту 28 % річних

Рішення:

Визначимо суму кожного з векселів по форфейтинговій угоді за наступною формулою:

Sm – ціна товару за угодою, по якому виписані векселі, грн.;

ів – річна процента ставка по кредиту, д.од.;

m – кількість виплат по векселях за рік;

t – номер періоду, для якого проводиться нарахування відсотків,

n – кількість векселів у портфелі.

1) Визначимо суму першого векселя по форфейтинговій угоді:

2) Визначимо суму другого векселя по форфейтинговій угоді:

3) Визначимо суму третього векселя по форфейтинговій угоді:

4) Визначимо суму четвертого векселя по форфейтинговій угоді:

5) Визначимо суму п’ятого векселя по форфейтинговій угоді:

6) Визначимо суму пакету векселів по форфейтинговій угоді:

Відповідь:сума пакету векселів по форфейтинговій угоді складає 60 500 грн.

3.3.4.2. Визначити беззбиткову суму контракту, якщо в оплату за товар вартістю 9 000 грн. виписано 3 векселі наступним номіналом 3 517,50 грн., 3 345 грн., 3 172,5 грн. Векселі мають погашатись по кварталах. Облікова ставка банку - 25 % річних.

Рішення:

Визначимо суму дисконту по векселях:

Sвt – вексельна сума по форфейтинговій угоді у періоді t, грн.;

t – номер періоду, для якого проводиться нарахування відсотків;

d – облікова ставка банку, д. од.;

m – кількість виплат по векселях за рік.

 

1) Визначимо суму дисконту першого векселя по форфейтинговій угоді:

2) Визначимо суму дисконту другого векселя по форфейтинговій угоді:

3) Визначимо суму дисконту третього векселя по форфейтинговій угоді:

4) Визначимо суму, яку отримає продавець товару:

5) Визначимо коефіцієнт трансформації контракту за форфейтинговою угодою:

Sк – початкова сума контракту, грн.;

Sпр – сума, яку отримує продавець товару за форфейтинговою угодою, грн.

6) Визначимо суму контракту, яка забезпечує беззбитковість угоди для продавця:

Відповідь:беззбиткова сума контракту по форфейтинговій угоді складає 9 034.20 грн.