Все операции по покупке-продаже валюты осуществляются на валютном рынке.

Организация и правовое регулирование валютных операций

Банков. Основные виды валютных операций

Все операции по покупке-продаже валюты осуществляются на валютном рынке.

Валютный рынок делится на:

- международный валютный рынок;

- региональный валютный рынок (европейский, азиатский, американский и другие);

- внутренний (национальный) валютный рынок организуется на территории отдельной страны.

Современная структура внутреннего валютного рынка такова:

- биржевой валютный рынок. Одной из центрпльных валютных бирж является Московская межбанковская валютная биржа (ММВБ);

- межбанковский валютный рынок, когда операции по покупке-продаже валюты осуществляются непосредственно между банками.

- рынок срочных (форвардных) контрактов.

Основными участниками всех сегментов валютного рынка являются банки.

Валютные отношения между всеми участниками валютного рынка регулируется законом «О валютном регулировании и валютном контроле».

Для того, чтобы проводить валютные операции, необходимо иметь валютную лицензию.

Валютный курс является основным показателем, применяемым при проведении валютных операций.

Валютный курс - это цена денежной единицы какой либо страны, выраженная в денежных единицах других стран или в международных денежных единицах.

При осуществлении валютных операций между участниками валютного рынка происходит покупка и продажа иностранной валюты за национальную на основе пропорций, устанавливаемых котировками.

В международной практике используются два метода котировок валюты:

- прямая;

- обратная (косвенная).

Прямая котировка - это выражение 1, 100 или 1000 единиц иностранной валюты оценивается в определенном количестве единиц национальной валюты.

Обратная котировка - это выражение курса единицы национальной валюты в иностранной валюте.

В зависимости от операций, совершаемых банками различают:

- курс покупателя - это курс, по которому банк приобретает иностранную валюту;

- курс продавца - это курс, по которому банки продают валюту клиентам.

Курс продавца превышает курс покупателя на размер «маржи», предельный размер которой устанавливается ЦБР и представляет доход банка.

При котировке двух иностранных валют устанавливается кросс-курс - это отношение курса одной иностранной валюты к курсу другой иностранной валюты, выраженной через третью валюту.

Все валютные операции, совершаемые коммерческими банками можно разделить на 2 группы:

- текущие валютные операции;

- капитальные валютные операции.

К текущим валютным операциям относятся:

1) переводы в РФ и из РФ в оплату товаров, услуг без отсрочки платежа и с отсрочкой до 90 дней;

2) получение и выдача финансовых кредитов на срок до 180 дней;

3) переводы процентов, дивидендов и иных доходов, связанных с инвестициями;

4) переводы не торгового характера (зарплата, пенсия и т.п.)

К капитальным валютным операциям относятся:

1) прямые инвестиции;

2) портфельные инвестиции;

3) предоставление кредитов на срок более 180 дней;

4) получение и выдача отсрочки платежа на срок более 180 дней.

Международные валютно-расчетные операции в РФ осуществляются через так называемые уполномоченные банки, имеющие валютную лицензию.

Предприятия, занимающиеся внешнеэкономической деятельностью, открывают в уполномоченных банках текущие и транзитные счета.

Текущий валютный счет является фактически расчетным валютным счетом предприятия.

Поступающая валютная выручка зачисляется в начале на транзитный валютный счет, после чего 25% от нее по поручению предприятия подлежит обязательной продаже, оставшиеся 75% валютной выручки зачисляются на текущий валютный счет.

После обязательной продажи рублевый эквивалент выручки зачисляется на расчетный счет предприятия.

Осуществление международных валютно-расчетных операций требует установление российскими банками корреспондентских отношений с зарубежными банками. Счет «Ностро» - это счет российского банка в иностранном банке, счет «Лоро» - счет иностранного банка в российском банке.

Основными формами международных расчетов являются:

- банковский перевод;

- документарное инкассо;

- документарный аккредитив.

Банковский перевод осуществляется путем телеграфного или почтового перевода платежного поручения, содержащего указания банку-корреспонденту о зачислении платежа на счет получателя (бенефициара).

Документарное инкассо - это распоряжение экспортера своему банку получить от импортера платеж или акцепт (согласие на оплату товара).

Документарный аккредитив - наиболее выгодная форма расчетов для экспортера, обеспечивающая быстрое и своевременное получение экспортной валютной выручки. Импортер выставляет в пользу экспортера аккредитив - распоряжение банку произвести платеж на условиях, указанных в этом документе.

При проведении международных расчетов важным элементом является механизм валютного контроля. Базовым документом валютного контроля являются паспорт экспортной (ПС) и импортной (ПСИ) сделки.