Задача 1.
Лабораторная работа №17
Определение текущей стоимости
Часто в расчетах используется понятие текущей стоимости будущих доходов и расходов, связанное с концепцией временной стоимости денег. Согласно этой концепции платежи, осуществленные в различные моменты времени, можно сопоставлять (сравнивать, складывать, вычитать) лишь после приведения их к одному временному моменту.
Текущая стоимость получается как результат приведения будущих доходов и расходов к начальному периоду времени. Функции Excel, относящиеся к данной теме – ПС (ставка; кпер; плт; бс; тип), ЧПС (ставка; значения), ЧИСТНЗ (ставка; значения; даты).
Функция ПС используется, если денежный поток представлен в виде серии равных платежей, осуществляемых через равные промежутки времени.
Функция ЧПС применяется, если денежные потоки представлены в виде
платежей произвольной величины, осуществляемые через равные промежутки
времени.
Функция ЧИСТНЗ применяется, если денежные потоки представлены в виде платежей произвольной величины, осуществляемых за любые промежутки времени.
Задача 1.
Постановка задачи.
Фирме требуется 600 000 тенге через три года. Определить, какую сумму
необходимо внести фирме сейчас, чтобы к концу третьего года вклад увеличился до 600 000 тенге, если процентная ставка составляет 11% годовых.
Алгоритм решения задачи.
Для расчета суммы текущего вклада зададим исходные данные в виде таблицы. При вводе формулы вызовем функцию ПС и в полях ее панели укажем
адреса требуемых параметров (рис. 17.1). В результате вычислений получим отрицательное значение, так как указанную сумму фирме потребуется внести.
При непосредственном вводе данных получается то же значение вклада:
= ПС (11%; 3; ; 600000) = - 438 714,83 тенге.
Рис. 17.1. Фрагмент окна Excel с панелью функции ПС
Напомним, что расчет текущей стоимости с помощью функции ПС является обратным к определению будущей стоимости с помощью функции БС. Расчет производится путем дисконтирования по ставке сложных процентов, используя формулу:
Формула дает аналогичный результат решения задачи, но, не учитывает знак минус для денежных потоков от клиента:
