Анализ дебиторской и кредиторской задолженности предприятия
Состояние дебиторской и кредиторской задолженности, их размеры и качество оказывают сильное влияние на финансовое состояние хозяйствующих субъектов.
Основными задачами анализа дебиторской и кредиторской задолженности являются:
• определение величины задолженности,
• установление причин возникновения задолженности,
• определение мероприятий по укреплению платежной дисциплины.
Чрезмерный рост долговых обязательств является одним из условий возбуждения процедуры банкротства в отношении хозяйствующего субъекта. Многие хозяйствующие субъекты в современных условиях используют натуральный кредит, получая продукцию без предоплаты, превращают ее в деньги, что на время увеличивает их финансовые ресурсы.
Дебиторская задолженность означает временное отвлечение средств из оборота хозяйствующего субъекта и использование их в оборотах других хозяйствующих субъектов. Это на время уменьшает финансовые ресурсы и возможности, а следовательно, приводит к затруднению в выполнении своих обязательств.
Анализ состояния дебиторской задолженности начинают с общей оценки динамики ее объема в целом и в разрезе статей. Количественный (оценочный) анализ дебиторской задолженности позволяет перейти к анализу качественного состояния дебиторской задолженности.
Качественный анализ дебиторской задолженности позволяет определить динамику абсолютного и относительного размера просроченной краткосрочной и долгосрочной дебиторской задолженности.
Целесообразно для анализа составлять таблицу, в которой дебиторская задолженность классифицируется по срокам образования (табл.1).
Таблица 1
Статьи дебиторской задолженности | Всего на конец периода, тыс. руб. | В том числе по срокам образования | ||
До 1 месяца | От 1 до 3 месяцев | От 3 до 6 месяцев | От 6 месяцев до 1 года | Более 1 года |
В анализе дебиторской задолженности следует выделять оправданную и неоправданную.
К оправданной дебиторской задолженности относится задолженность, срок оплаты которой не наступил либо составляет менее месяца.
Вся остальная задолженность неоправданная. Чем больше срок отсрочки, тем выше риск неуплаты по счету. Отвлечение средств в эту задолженность снижает текущую платежеспособность хозяйствующего субъекта.
Особое внимание следует обратить на сомнительную дебиторскую задолженность, т.е. безнадежные долги, часть которых не будет получена (или возвращена).
Для оценки оборачиваемости дебиторской задолженности используется группа показателей.
1. Оборачиваемость дебиторской задолженности (Ко.дз):
Расчет средней величины дебиторской задолженности (ДЗ) осуществляется либо по средней арифметической простой, либо по средней хронологической (если величина выручки от реализации значительно изменялась по месяцам).
2. Период погашения дебиторской задолженности (длительность оборота), в днях (До.дз):
где Тпл — плановый период,Vреал — объем реализации.
3. Долю дебиторской задолженности в общем объеме текущих активов (Jдз):
где ТА (ОА) — текущие (оборотные) активы.
4. Доля сомнительной дебиторской задолженности в общем составе дебиторской задолженности (Jс.дз):
5. Удельный вес дебиторской задолженности в объеме реализации (Jдз/Vреал.):
Таблица 2.
Анализ состава и структуры дебиторской задолженности
Расчеты с дебиторами | На начало года | На конец года | Изменение | |||
сумма, тыс. руб. | уд. вес, % | сумма, тыс.руб. | уд. вес, % | сумма, тыс.руб. | уд. вес, проц. пунктов | |
1. Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются более чем через 12 месяцев после отчётной даты) | ||||||
2. Дебиторская задолженность (платежи по которой ожидаются в течение 12 месяцев после отчётной даты) | ||||||
Итого: |
Анализ дебиторской задолженности необходимо дополнить анализом кредиторской задолженности.
Кредиторская задолженность означает временное привлечение финансовых ресурсов в оборот данного хозяйствующего субъекта, что на время увеличивает финансовые ресурсы хозяйствующего субъекта.
Кредиторская задолженность — это сумма краткосрочных внутренних и внешних обязательств хозяйствующего субъекта, за исключением краткосрочных кредитов и займов.
Ее объем, качественный состав и движение характеризуют состояние платежной дисциплины, а следовательно, и финансовое положение хозяйствующего субъекта.
Движение кредиторской задолженности анализируется по формам № 1, 5, на основе которых составляют аналитическую таблицу (табл. 3).
Таблица 3
Анализ состава и структуры кредиторской задолженности
Расчеты с кредиторами | На начало года | На конец года | Изменение | |||
сумма, тыс. руб. | уд. вес, % | сумма, тыс.руб. | уд. вес, % | сумма, тыс.руб. | уд. вес проц. пунк. | |
1. Поставщики и подрядчики | ||||||
2. Векселя к уплате | ||||||
3. Авансы полученные | ||||||
4. Перед бюджетом | ||||||
5. По социальному страхованию и обеспечению | ||||||
6. По оплате труда | ||||||
7. Расчеты по дивидендам | ||||||
8. Перед дочерними и зависимыми обществами | ||||||
9. Прочие кредиторы | ||||||
Итого: |
Состояние кредиторской задолженности во многом определяется состоянием дебиторской задолженности.
Таблица 4
Сравнительный анализ дебиторской и кредиторской
задолженности на конец отчетного периода, тыс. руб.
Показатели | Дебиторская задолженность | Кредиторская задолженность | Превышение задолженности | |
дебиторской | кредиторской | |||
1. Покупатели и заказчики, поставщики и подрядчики | ||||
2. По векселям | ||||
3. По авансам | ||||
4. Задолженность участников (учредителей) по взносам в уставный капитал | ||||
5. С бюджетом | ||||
6. По социальному страхованию и обеспечению | ||||
7. По оплате труда | ||||
8. С прочими кредиторами и дебиторами | ||||
9. Перед дочерними и зависимыми предприятиями | ||||
Итого: |
Дебиторская задолженность — величина управляемая. Для этого необходимо реализовывать конкретные меры по управлению процессом изменения дебиторской задолженности:
1. Своевременно выявлять недопустимые виды кредиторской задолженности и дебиторской задолженности (просроченные (неоправданные) задолженности).
2. Контролировать состояние расчетов с покупателями по отсроченным (просроченным) задолженностям.
3. По возможности ориентироваться на большее число покупателей с целью уменьшения риска неуплаты одним или несколькими крупными покупателями.
4. Следить за соотношением дебиторской и кредиторской задолженностей: значительное превышение дебиторской задолженности создает угрозу финансовой устойчивости предприятия и делает необходимым привлечение дополнительных (как правило, дорогостоящих) источников финансирования.
5. Использовать способ предоставления скидок при досрочной оплате.